inoticia

FRANKFURT, Alemania (AP) — El Banco Central Europeo cumplió con un gran aumento de la tasa de interés el jueves, descartando las predicciones de que podría reducir el nivel ante el colapso de un banco estadounidense. y problemas en Credit Suisse alimentar los temores sobre el impacto de las tasas más altas en el sistema bancario global.

El BCE subió los tipos medio punto porcentual, subrayando su determinación de luchar contra la elevada inflación del 8,5%.

Si bien algunos previeron un aumento menor debido a las turbulencias bancarias, la presidenta Christine Lagarde calificó repetidamente al sector bancario de los 20 países que utilizan el euro como “resistente”, con sólidas reservas financieras y abundante efectivo disponible.

Y si fuera necesario, dijo, el BCE está “totalmente equipado” para brindar apoyo adicional al sistema bancario.

“Estamos monitoreando de cerca las tensiones actuales del mercado y estamos listos para responder según sea necesario para preservar la estabilidad de precios y la estabilidad financiera”, dijo Lagarde.

El vicepresidente del BCE, Luis de Guindos, dijo que la exposición de la eurozona a Credit Suisse, que está fuera de la estructura de supervisión bancaria de la Unión Europea, era “bastante limitada” y “no concentrada” en ningún lugar.

Su mensaje sigue a Silicon Valley Bank en los EE. UU. la semana pasada después de sufrir pérdidas en los bonos respaldados por el gobierno que cayeron en valor debido al aumento de las tasas de interés. Luego, el banco suizo Credit Suisse, conectado globalmente, vio caer sus acciones. esta semana y tuvo que recurrir al banco central suizo para obtener un crédito de emergencia.

Los problemas en Credit Suisse arrastraron a la baja las acciones de prestamistas europeos incondicionales como Deutsche Bank, BNP Paribas y Societe General el miércoles. Las acciones bancarias se recuperaron el jueves.

Los analistas dicen que la venta masiva de acciones se debió al temor de los inversores de que los bancos asumieran riesgos adicionales para aumentar los rendimientos de las inversiones durante años de tasas de interés muy bajas. y es posible que algunos no hayan logrado salvaguardarse contra esas participaciones que se deterioraron a medida que subían las tasas.

En cuanto a más aumentos de tasas en Europa, Lagarde dijo que “se prevé que la inflación permanezca demasiado alta durante demasiado tiempo” y que los aumentos adicionales se basarán en lo que muestren los números. No se comprometió de ninguna manera, a diferencia de su postura antes de la reunión del jueves cuando dijo que era “muy probable” un aumento de la tasa.

“Los mercados suponen que esta puede ser la última subida de tipos del BCE, pero la realidad es que la evolución del sector bancario podría cambiar en cualquier dirección en las próximas semanas”, dijo Frederik Ducrozet, jefe de investigación macroeconómica de Pictet Wealth Management. “Si el pánico cede, es probable que el BCE reanude el endurecimiento en poco tiempo” con más aumentos.

Se están planteando preguntas similares sobre lo que hará la Reserva Federal de EE. UU. en su reunión. la próxima semana.

El presidente de la Fed, Jerome Powell, dijo la semana pasada que el nivel final de las tasas sería “más alto de lo anticipado”, lo que llevó a algunos analistas a predecir que la Fed subiría medio punto. después de reducir el ritmo a un cuarto de punto en febrero. Desde entonces, las expectativas retrocedieron hacia un cuarto de punto.

Los ministros de finanzas europeos han dicho que su sistema bancario no tiene una exposición directa a las quiebras de Silicon Valley Bank y otros. en los EE.UU

Los analistas dicen que el sistema bancario europeo instituyó salvaguardias de amplio alcance después de la crisis financiera mundial que siguió al colapso del banco de inversión estadounidense Lehman Brothers en 2008 y condujo a 600 mil millones de euros ($ 637 mil millones) en rescates de bancos europeos financiados por los contribuyentes en 2008-2012 .

Esas amplias reformas bancarias promulgadas por la Unión Europea obligaron a los bancos a tener colchones financieros más gruesos contra pérdidas y pusieron a los bancos más grandes bajo la atenta mirada del BCE, alejándolos de los supervisores nacionales que se consideraba que habían hecho la vista gorda a medida que se acumulaban los problemas. en sus bancos de origen.

Los bancos europeos también observan las normas internacionales que elevan la cantidad de efectivo disponible que deben tener disponible para cubrir los depósitos. Los bancos estadounidenses más pequeños estaban exentos de esa regla.; Silicon Valley fue uno de ellos.

Todo eso no ha impedido que el estallido bancario de EE. UU. y la agitación por Credit Suisse estén al frente del BCE, cuyo líder dijo que no veía “ninguna compensación” entre combatir la inflación y preservar la estabilidad financiera.

Credit Suisse, el segundo banco suizo, vio caer sus acciones hasta un 30% el miércoles después de que su mayor inversor, el Banco Nacional Saudita, dijera que no podía proporcionar más apoyo financiero.

Credit Suisse, cuyos problemas son anteriores el colapso de Silicon Valley Bank, luego recurrió al Banco Nacional Suizo por hasta $ 54 mil millones en crédito para estabilizar sus finanzas, lo que hizo que sus acciones subieran hasta un 33% el jueves.

El colapso de SVB generó preocupación de que los rápidos aumentos de tasas por parte de la Reserva Federal y otros bancos centrales podrían generar más problemas en el sistema bancario. si los bancos tuvieran pérdidas similares en sus balances.

El BCE ha estado subiendo las tasas a un ritmo sin precedentes para contener la inflación alimentada por los precios más altos de la energía vinculados a la guerra de Rusia en Ucrania.. Sus puntos de referencia afectan el costo del crédito en toda la economía, lo que hace que sea más costoso comprar cosas o invertir en nueva producción. Eso enfría la demanda de bienes y alivia la presión alcista sobre los precios.

La tasa del BCE para los préstamos a los bancos se elevó al 3,5%, y la tasa que paga sobre los depósitos que toma de los bancos se elevó al 3%.